LGD与三星电子建立供货关系 寡头博弈持续演进

近期关于LGD与三星电子就电视面板供货建立供货关系的新闻见诸报端，虽双方未明确合作关系确立，但行业都非常关心其影响，该项合作关系的讨论和确立始于SDP面板停止外供，但原因却不止于此。

首先，根据此前分析，随着SDP断供，三星电子60和70英寸的需求往55，65和75方面转移，这次合作对三星电子来说主要还是要稳固大尺寸和高端市场的面板货源，寻求在这些产品线中有竞争力的供应保障。

其次，对LGD而言，随着产业链竞争格局重构以及自身产能持续向OLED TV转移的影响，2017年LGD的LCD产品线发展策略是聚焦大尺寸和高端市场，因此其对50英寸以上产品规划甚是积极。

第三，对比LGD集团品牌LGE和三星电子的产品线，我们不难发现，近年来虽然两家韩系品牌出货规模有不同程度萎缩，但在大尺寸市场表现却是截然不同。三星电子在总出货量微降的同时，大尺寸规模持续增长，我们预计2017年三星电子在全球50’’+市场的面板需求量中占比达到22%，而LGE仅占到9.6%。如此迥异的市场表现，面对三星电子抛出的橄榄枝，LGD的发展策略也无法不受到些许影响。

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因此，我们预计供货对象主要集中在50英寸以上的大尺寸，初始合作数量也较小，在双方的总量中占比将维持在1~2%之间。

最后，我们不得不再次提到新的竞争版图下的寡头竞争格局。SDP断供以后，夏普的大尺寸面板资源向夏普品牌和富士康集中，SDC和三星电子的合作关系强化；LGD和三星电子建立合作以后，LGD的大尺寸资源也将面临重新分配。

毫无疑问，2017年的大尺寸市场关键词之一一定是，资源重新分配。而对于2017年要积极冲击大尺寸和高端市场的中国品牌而言，将面临不少变数。如果韩厂的大尺寸资源均开始收紧，对于广大的中国品牌和二线品牌来说，他们应该如何选择资源？是否会萌生跟鸿海合作的模式？

这种寡头之间的战略调整和博弈，势必会带来资源的重新分配，而在激烈竞争下优胜劣汰也将更加显著，强者抱团取暖变得更强，而那些小厂商将会面临更加严峻的挑战。